Как я выбрал больше трехзначных коэффициентов, чем о любом другом аналитике

Каждый портфель интеллектуальных инвесторов должен посвятить активы агрессивному росту.

Никаких исключений.

Поскольку найти выигрышный агрессивный запас акций непросто, я хочу поделиться с вами тем, как я это делаю …

Я ищу компании с продуктами, технологиями или другими инновациями, которые существенно меняют исходные предпосылки для ведения бизнеса в промышленности.

Это компании, стремящиеся попасть в один из парков, найдя следующую большую вещь.

Понимаете, у меня есть умение для этого. Я не хочу хвастаться, но за почти пять лет работы с StreetAuthority я выбрал больше трехзначных выигрышей, чем любой другой аналитик.

В прошлом августе, например, я рекомендовал AuthenTec, компанию, начинающую доминируют на рынке для биометрических считывателей - сканеры отпечатков пальцев на персональных электронных устройствах.

Не так давно Apple согласилась купить компанию.

Читатели Game Shanging Stocks , которые последовали моему совету, увидели общий выигрыш в 228%.

Другой пример: CalAmp (Nasdaq: CAMP) , производитель аппаратных средств беспроводной связи, после того, как я рекомендовал его, вырос на 236%.

Это всего лишь верхушка айсберга, И я сделал это, выполнив три простых правила, которым может следовать любой инвестор.

Правило № 1. Быть реалистичным для точки зрения гипер-рациональности

Я потерял много лет назад о том, сколько клинических испытаний я прочитал о различных препаратах.

Но вы что-то знаете? В конце каждого отчета я хотел купить каждую из запасов этих наркотиков. Исследования являются подробными и учебными. Они задают проблему, а затем предлагают уникальное решение. Наука, объяснение, данные и финансовые показатели всегда очень привлекательны.

Но эти ранние стадии разработки лекарственных препаратов очень рискованны. Черт, они чертовски рискованны. Независимо от того, насколько хороши начальные испытания, нет гарантии одобрения, а негативное действие Управления по контролю за продуктами и лекарствами может сократить стоимость акций небольшой фармацевтической компании вдвое быстрее, чем вы можете сказать Джек Робинсон.

Другая сторона этой монеты, конечно же, заключается в том, что FDA (или один из ее международных коллег) может править в пользу препарата, и в этом случае диаграмма цен на акции небольшой компании напоминает запуск космического челнока.

Позвольте мне количественно оценить это для вас. По данным Фармацевтических исследований и производителей Америки (PhRMA), 28 ведущих фармацевтических компаний мира потратили в 2011 году $ 49,5 млрд. В поисках новых лекарств. Это составляет 16,7% от их общего объема продаж. Но FDA одобрила все 35 препаратов в 2011 году - даже один раз в неделю. PhRMA говорит, что только 1 из 10 000 соединений, изученных фармацевтическими компаниями, становится продуктом для продажи на аптечной полке.

Как инвестор смягчает этот риск? Исследования, исследования и другие исследования.

Я начал свою карьеру в качестве журналиста, и я узнал, что не было никакой замены для хорошей старомодной обувной кожи. Вот что привело меня к одному из моих лучших решений, Athenahealth Inc. (Nasdaq: ATHN) , ИТ-провайдер здравоохранения, который возвратил феноменальный 256%.

Сколько акций в вашем портфеле смогли использовать силу игрового чейнджера?

Агрессивные инвесторы роста должны преодолеть все шумихи. Они должны привлекать к ответственности все претензии. Они должны использовать факты и жесткие данные, чтобы количественно оценить вероятность запаса в сторону.

Правило № 2: Инвесторы с агрессивным ростом должны быть терпеливыми.

Прибыль может занять время для достижения - время, которое должно быть отмечено в годах, а не недель или даже месяцев. Агрессивные инвесторы по своей природе являются противниками, поскольку они обычно делают ставку на события, которые остальная часть рынка еще не ощутила, и они должны иметь сильную убежденность в этих «покупать» решения, чтобы выдержать шторм. (Потому что рано или поздно это всегда штурмует.)

Рассмотрим Apple (Nasdaq: AAPL) , игровой сменщик славы, если он когда-либо был.

IPod, устройство, которое начало трансформационный марш Apple, было выпущено в ноябре 2001 года. В то время цена акций составляла около 20 долларов, а акции были функционально мертвыми деньгами в течение двух лет. Но инвесторы, у которых была дальновидность, чтобы увидеть, куда возглавлялась компания Apple, стали большими.

После этого акции собрались, хотя компания также увидела периоды, когда акции сильно отрицательно сказались. Но посмотрите, что произошло, если вы провели Apple с 2001 года по сегодняшний день …

Чтобы повторить мой предыдущий момент: убеждение, основанное на исследованиях, вызывает уверенность, и уверенность приводит к отказоустойчивости. Агрессивный инвестор должен взращивать все эти добродетели.

Третье и последнее правило в агрессивном инвестировании роста просто: распределение, распределение, распределение.

Я сказал ранее, что все портфели должны иметь агрессивный компонент роста. Но агрессивный сегмент роста портфеля из-за его профиля риска должен составлять лишь небольшой процент от общих активов и не более 20%.

Это слишком мало? Нет. Это просто разумно. Это достаточный потенциал роста, чтобы переместить иглу в ваш общий портфель, не возлагая чрезмерного риска снижения. Это не означает, что другие 80% вашего портфеля не могут стремиться к росту; это означает только ограничение воздействия на наиболее агрессивные ценные бумаги.

Действие -> Следуя этим трем правилам, нелегко. Черт, если бы это было так, все были бы богаты. И я бы инвестировал в Apple еще в 2001 году и сейчас буду отдыхать на пляже. Но эти три правила привели меня к череде трехзначных достижений на протяжении многих лет, и нет причин, по которым они не могут сделать то же самое для вас.