Не позволяйте инстинкту разрушать ваш финансовый план

Энтони Изола

Узнайте больше о Энтони на нашем сайте Спросите советника

Человеческий инстинкт сосредоточиться только на непосредственных угрозах нашему благополучию является жестким. Он развился, потому что он держал людей в раннем возрасте физически безопасными. Но пока инстинкт бежать от опасности был неоценим для неандертальца, бродившего саванну в качестве охотника / собирателя, это может быть разрушительным для долгосрочного финансового плана.

Подумайте о сильных колебаниях на мировых фондовых рынках в недавнем прошлом. Большинство инвесторов не могли видеть, что после падения на 1000 пунктов в Dow и что они думали, что это будет с финансовым будущим. Некоторые инвесторы действовали по инстинкту и побежали - продали свои акции и вышли.

Почему толпа действует нерационально, делая эту обычную ошибку инвестора покупкой высокой и низкой продажи? Ответ заключается в мономании, психозе, характеризующемся патологической одержимостью одной идеей или группой идей. Люди, страдающие просто не могут видеть большую картину. Их поведение обусловлено их одержимостью и нерационально в общем контексте.

В последние недели инвесторы проигнорировали тот факт, что за последние несколько лет рынок вырос более чем на 100% и сосредоточился на нескольких днях страшной продажи. Преодоленные негативными краткосрочными событиями, они игнорировали долгосрочную тенденцию роста рынка.

В своей превосходной книге «Rapt» автор Винифред Галлахер рассказывает о том, как «энергия течет, где внимание идет». В этом случае внимание многих инвесторов было сосредоточено на этом краткосрочном колебании, поэтому их энергия пошла на продажу своих инвестиций в состоянии паника. Галлахер говорит, что люди склонны выбирать поведение, которое дает им быструю награду. Здесь инвесторы продавали свои акции, чтобы облегчить боль потери денег - хотя это была продажа, которая превратила потери бумаги в реальные потери.

Итак, как нам избежать этой негативной модели принятия решений и изменить нашу направленность от негатива к возможностям, особенно когда речь идет об инвестировании?

Во-первых, нам нужно планировать, как мы будем действовать заранее. Если вы знаете, что плохо реагируете на периодические распродажи акций, может быть хорошей идеей не смотреть телевизор в те дни. Нужно ли получать поминутные обновления бойни? Принятие решения о плане действий перед событием, а не во время него, будет иметь огромное значение для конечного результата.

«Вам нужно обратить внимание от парализующего мрака и жалости к себе на большую картину, которая ставит потери в перспективе», - пишет Галлахер. Это может означать напомнить себе, что для того, чтобы кто-то зарабатывал деньги на фондовом рынке, акции иногда приходили вниз. Или понимание того, что падение на 12% даже не столь необычно в течение долгой истории фондового рынка. Такая перспектива отчаянно необходима в это время.

Или подумайте об этом утешительной мысли от обозревателя MarketWatch Бретта Арендеса в этом месяце: если бы вы были одним из самых неудачливых людей на планете и вложили все свои деньги за день до того, как Lehman Brothers рухнули в 2008 году, вы по-прежнему будете на 80% сегодня.

Такой сдвиг в перспективе может помочь вам принять правильные решения на днях, когда рынки будут шаткими. Если вы направите всю свою энергию на негативные аспекты события, вам не удастся увидеть какие-либо возможности, которые могут возникнуть из-за этого.

Например, многие акции имеют дивидендные выплаты выше, чем доходность 10-летних казначейских векселей. Когда это происходит, обычно это знак того, что рынок приближается к дну. Если вы считали хорошей идеей покупать акции несколько месяцев назад, то факт, что цены на 12% дешевле, должен сделать вас счастливыми.

Это, конечно, противоречит тому, что скажут многие эксперты, поскольку они предостерегают вас следовать своим инстинктам, убегать от опасности, переходить на деньги в опасные времена. Но когда рынки опускаются, они фактически становятся Меньше рискованно. Приобретение на более низких уровнях увеличивает вашу вероятность более высоких будущих доходов.

Вы также можете заглянуть за границу за потенциальными долгосрочными преимуществами. Многие акции развивающихся рынков продаются по более низким ценам, чем пять лет назад. Многие зарубежные развитые рынки продаются с существенным дисконтом к США и стали еще дешевле.

Независимо от инвестиционной стратегии, суть в том, что поиск возможности во время хаоса почти всегда является лучшей тактикой, чем сосредоточение внимания на предвзятых понятиях негатива и мрака. Хотя нет никаких гарантий в жизни или инвестировании, изменение вашего отношения должно дать вам больше шансов на получение более полезного опыта как лично, так и финансово.

Сосредоточьте свое внимание на хороших вещах - что вам нужно потерять?

Эта статья также появляется в Nasdaq.

Изображение через iStock.

Вам также могут понравиться:

Будут ли Robo-Advisors поглощать финансовые консультанты?

Как остановить отставание от ваших инвестиций

Запасы сильные? Избегайте этой общей ошибки

5 вещей, которые нужно знать перед началом использования опционов на акции