Является ли ваш банк в беде? Вот как узнать?

Что произойдет, когда в нашем списке банков окажется не очень стабильный банк?

Некоторые банки обещают очистить свои книги. Некоторые пишут нам письма, объясняющие, почему все не так плохо, как кажется. Некоторые из них изъяты FDIC.

И некоторые «адвокаты» и угрожают подать в суд.

Как вы, возможно, видели, мы временно удалили наш список проблемных банков с сайта, потому что один из банков на нем угрожая подать в суд на нас. К сожалению, на данный момент мы на милость адвокатов.

Наши расчеты были абсолютно точными - я подтверждаю каждое сообщение, которое Энди написал, я редактировал и опубликовал InvestingAnswers.

Я также был удивлен беспрецедентным количеством отзывов от читателей, спрашивающих меня, как они могут получить данные для расчета отношения Техаса сами по себе.

Как знают давние читатели (и, поскольку некоторые странные судебные банки отказываются признайте), красота отношения Техаса состоит в том, что он состоит из семи точек данных от финансовых банков информации, предоставляемых FDIC, и FDIC предоставляет общественности. Поэтому, если банки не врезаются в FDIC, данные точны. После этого речь идет только о «подключении и перехвате», как говорил мой старый финансовый профессор.

Что такое формула отношения Техаса?

Формула для отношения Техаса, как определено ее изобретателем Джерардом Кэссиди, составляет

. Формула определена и объяснена в InvestingAnswers Финансовый словарь.

Вот формула для материального общего капитала (TCE):

TCE = Common Equity - Preferred Stock - Нематериальные активы

TCE определяется и объясняется в финансовом словаре InvestingAnswers.

С помощью всего лишь немного алгебры 8-го класса мы можем расширить формулу соотношения Техаса до ее полного выражения:

И, наконец, мы делаем еще одну модификацию. Некоторые банки имеют кредиты, которые поддерживаются правительством США. Эти кредиты производятся по специальным программам для ветеранов, впервые покупающих дом и т. Д. Банки не потеряют деньги, если люди дефолт по этим кредитам (федеральное правительство «гарантирует» их и возместит банку любые убытки).

Чтобы получить более точную картину «плохих» кредитов в книгах банка, нам нужно взять кредиты, которые никогда не будут плохими. Энди сделал эту модификацию в оригинальных статьях, так что мы тоже. Это дает нам нашу окончательную формулу:

Я знаю, что это выглядит сложным, но это всего семь фрагментов данных. Теперь я покажу вам, как отслеживать числа, которые мы будем подключать к формуле.

Рассчитать коэффициент Техаса для любого банка в США

1) Следуйте по этой ссылке на веб-сайт FDIC.

2) Нажмите ссылку «Загрузить все». Вы попадете на страницу, которая выглядит так:

3) Нажмите на zip-файл, который вы хотите загрузить. Я предполагаю, что вам нужен самый последний файл, но вы можете вернуться и посмотреть столько лет, сколько пожелает ваше сердце.

4) После того, как файлы загрузились на ваш компьютер, дважды щелкните файл, чтобы открыть окно, которое выглядит примерно так:

Посмотрите на файл с надписью «All_Reports_Assets and Liabilities».

5) нажмите на файл с надписью «All_Reports_xxxxxx_Assets и Liabilities.csv». Когда вы откроете файл, вы увидите очень и очень большой набор данных в электронной таблице Excel. Он будет выглядеть примерно так:

Не перегружайтесь. Здесь нужно найти семь данных, которые вам нужны:

6). Если вы хотите рассчитать отношение Texas к определенному банку, самый простой способ его найти - использовать функцию «Найти» Excel, которая находится в меню «Изменить». Введите термин, который вы хотите найти, затем продолжайте нажимать «Найти дальше», пока не дойдете до строки с банком, который вы ищете.

Теперь это просто вопрос использования этой формулы для расчета коэффициента Техаса для любые заинтересованные вами банки:

7) Теперь нам просто нужно интерпретировать результаты. Как общее правило, так как отношение приближается или превышает 1,0, риск сбоя возрастает.

Коэффициент Техаса учитывает два важных фактора в здоровье банка: количество безнадежных займов, которые оно совершило, и подушку, которую владельцы банка предоставили для покрытия этих проблемных кредитов (например, общий капитал).

Если слишком много кредитов банка (как описано в численном выражении в формате Texas), плохие кредиты подрывают подушку капитала банка, что может привести к сбою банка.

Аналогичным образом, если в банке недостаточно капитала (как описано в знаменателе коэффициента в Техасе), банк не сможет поглотить очень много плохих кредитов, и банк может потерпеть неудачу.

Ответ на инвестирование: Пока соотношение Техаса хорошее, оно не идеально. Пожалуйста, имейте в виду, что соотношение Техаса является просто одним прогностическим показателем. И точно так же, как ни одна метрика не может сказать вам, является ли акция хорошей покупкой, только соотношение Техас не может сказать вам, насколько банк звучит. В принципе, важно понимать, что это отношение указывает только на повышенный риск отказа и не означает, что неудача неизбежна или неизбежна.