Определение инвестиционного доверия (UIT) Определение и пример |
Настя и сборник весёлых историй
Оглавление:
Что это такое:
A доверительный паи инвестиций - это тип инвестиционного фонда, включающего фиксированный портфель ценных бумаг, который продается в единицах потенциальным инвесторам, похожим на взаимный фонд.
Как это работает (пример):
Также называемые единичные трасты или фиксированные трасты, портфеля, активы которого являются фиксированными и остаются неизменными на протяжении всего срока действия траста. Следовательно, они не несут платы за управление, понесенные паевыми инвестиционными фондами, поскольку составляющие портфеля не торгуются. Однако для купленных единиц взимается плата за вход, взимаемая с покупателя, а также плата за выход, если владелец решит продать на вторичном рынке.
Подобно другим инвестиционным компаниям, таким как паевые фонды, паевые фонды публично продаются в единицах или акциях, стоимость которых составляет около 1000 долларов США каждая. Трасты или сами компании либо принадлежат акционерам, либо являются агентами, которые предоставляют частичное владение ценными бумагами, входящими в портфель паевого фонда.
Рыночная стоимость единицы зависит от общей стоимости активов, находящихся в доверительном управлении. Поскольку ценные бумаги, хранящиеся в паевом паевом фонде, как правило, приносят прибыль в виде дивидендов и процентных платежей, акционеры имеют право на периодические дивиденды по дивидендам.
Чтобы проиллюстрировать, предположим, что Боб покупает долю паевого инвестиционного фонда XYZ. Стоимость этой акции составляет 1000 долларов США, а плата за вход составляет 100 долларов. В конце каждого квартала Боб получает выплату дивидендов, отражающую дивиденды и проценты, полученные ценными бумагами, лежащими в основе паевого фонда. Однажды Боб решает, что в его интересах больше не удерживать свою долю в XYZ, поэтому он продает ее по рыночной цене в 800 долларов за выездную плату в размере 100 долларов (Боб получает 700 долларов от продажи).
Почему это имеет значение:
Неуправляемый характер паевого инвестиционного траста позволяет ему нести плату за управление, которую могут инвестировать другие инвестиционные компании для корректировок, внесенных в базовый портфель. Это означает, что доверительный собственник подразделения получает больше денег, которые они могут внести в виде дивидендов и таких. Однако неизменный характер фонда делает риск и возврат единичных трестов значительно ниже, чем некоторые другие инвестиции. Это делает подразделение надежным выбором для долгосрочных, а не краткосрочных инвесторов.
