Определение акций и пример |

Что это такое:

Акция - это тип доли взаимного фонда. Они отличаются от B Shares и C Shares их структурой загрузки (вознаграждения).

Как это работает (Пример):

У акций есть структура сборов «front-end load». Определенный процент от первоначальных инвестиций выдается как комиссия вперед. Таким образом, общая сумма, вложенная в паевой фонд, является первоначальной суммой инвестиций за вычетом комиссии.

Акции B имеют «базовую нагрузку». Это означает, что вся первоначальная сумма инвестиций инвестируется в паевые паевые фонды, но когда инвестор готов продать акции, определенный процент вычитается и выплачивается в взаимный фонд в качестве комиссии. Таким образом, инвестор получает меньше, чем общая стоимость инвестиций при продаже акций. Акции B могут быть конвертированы в акции, если инвестор решает, что структура оплаты на уровне входа более выгодна.

Акции C имеют структуру сборов с уровнем нагрузки. Это означает, что полная сумма денег, выплачиваемых в паевой фонд, инвестируется в акции, но комиссии выплачиваются ежегодно. Эта структура уровня нагрузки уникальна для акций C. Также - в отличие от акций B - акции C не могут быть конвертированы в акции.

Давайте рассмотрим пример, чтобы прояснить концепции:

Джо инвестирует 1000 долларов в акции взаимного фонда. Он покупает акции с комиссией в 5%. При их структуре нагрузки на передний план 5% инвестиций Джо за 1000 долларов США будут вычтены сразу же в качестве комиссии. Только $ 950 из денег Джо будут инвестированы в паевые паевые фонды, но он не будет больше взимать комиссионные с фонда. Если инвестиции Джо возрастут на 10%, он сохранит все 1045 долларов, если он продаст свои акции через год.

Теперь, скажем, Джо решает инвестировать свои 1000 долларов в акции B с комиссией в 5%; он не заплатил бы комиссию заранее. Но, если он решает продать свои акции B после 10% -ного выигрыша, он должен заплатить комиссионные в размере 1100 х 5% = 55 долларов США, когда он продаст свои акции, и он заработает оставшиеся 1045 долларов.

Если Джо покупает 1000 долларов США акций, потому что они являются равными долями акций, полная сумма в 1000 долларов идет на покупку акций. Но независимо от работы фонда Джо платит годовой комиссионный сбор в фонд.

Почему это имеет значение:

Акции позволяют инвесторам оплачивать комиссию авансом и собирать всю сумму, которую инвестиции стоят, когда они готовы продать. Но первоначальные комиссионные взносы означают, что инвесторы должны иметь более высокий доход от своих инвестиций, чтобы добраться до положительной территории.

Фонды должны раскрывать свои сборы потенциальным инвесторам. Большинство консультантов считают, что коэффициенты расходов менее 1% являются разумными.