Поход в ФРС: когда и сколько это будет стоить вам

Ручное отжимание по сравнению с четвертьфинальным повышением ставки ФРС продолжается. В этом случае ожидается, что Федеральная резервная система привлечет краткосрочные процентные ставки; вопрос в том, когда? ФРС собирается на этой неделе, объявляет о своем решении в среду и собирается еще два раза до конца года.

Когда ФРС нажимает на курок, вот что ожидать.

Это вопрос времени

Стив Рик, главный экономист CUNA Mutual Group, поставщик финансовых продуктов для кредитных союзов, считает, что центральный банк страны будет ждать повышения краткосрочных процентных ставок до своей декабрьской встречи.

«Заработная плата по-прежнему растет на 2,6% в годовом исчислении, а безработица застряла на уровне 4,9% и не сильно упала. И так, с инфляцией, которая все еще работает, и давление на зарплату не строится, я думаю, что это дает ФРС свободу, чтобы иметь немного больше терпения и держать процентные ставки на исключительно низких уровнях еще на два-три месяца », - говорит Рик.

Роберт Диц, главный экономист Национальной ассоциации строителей жилья, еще один верующий в декабре.

«Мы прогнозируем одно повышение ставок в 2016 году после декабрьской встречи», - говорит Диц. «NAHB считает, что процентные ставки по ипотечным кредитам останутся на исторически низких уровнях в кварталах вперед. Рост доходов и устойчивое создание рабочих мест являются положительными сторонними для рынка жилья, и мы, наконец, видим доказательства того, что строители переходят на рынок начального уровня ».

Поймите свои лучшие варианты рефинансирования

Видение фьючерса

Эти два экономиста не единственные, кто делает ставку на то, что ФРС не будет двигаться по процентным ставкам до декабря. Большие деньги бегуны тоже.

Институциональные инвесторы, хедж-фонды и т. П. Претендуют на цену чего-то на будущую дату. Эти «фьючерсы» - это временные и ценовые инвестиционные контракты, проданные на все, начиная от свиного живота и до погоды - и по краткосрочным процентным ставкам Федерального резерва.

Основываясь на недавней фьючерсной деятельности, наибольшая доля Уолл-стрит делает ставку на движение ФРС не раньше, чем в декабре, как вы можете видеть на графике ниже.

Банки могут выиграть от повышения ставок в ФРС

Джейми Димон, генеральный директор JPMorgan Chase, считает, что настало время, чтобы ФРС начала повышать процентные ставки - сейчас. «Двадцать пять базисных пунктов (0,25 процентного пункта) - это падение в ковше. Давайте просто поднимем ставки », - сказал он, выступая в Экономическом клубе Вашингтона на прошлой неделе.

Конечно, большинство кредиторов, скорее всего, согласятся. Когда процентные ставки, наконец, повысятся, банки, кредитные союзы и другие финансовые учреждения будут зарабатывать больше в процентах по капиталу, который им приходится кредитовать, что увеличивает их прибыль, говорит Рик.

«Кроме того, краткосрочные доходы от казначейства будут расти», - добавляет он. «Кроме того, такие вещи, как кредитные карты с регулируемой ставкой, будут переплачивать, ипотечные кредиты с регулируемой ставкой будут пересматриваться, займы на справедливое кредитование будут пересмотрены. Это поможет банковской системе. Банки и кредитные союзы смогут быстрее наращивать капитал, что укрепит нашу банковскую систему ».

Угадай, кто платит за все это переоценку. Потребители делают это.

С повышением ставки, сколько еще вы заплатите?

Только что опубликованное исследование TransUnion измерило влияние повышения процентных ставок на потребителей. «Мы проанализировали потребителей с использованием продуктов с переменной скоростью, таких как кредитные карты, HELOC и некоторые ипотечные кредиты и личные займы», - говорит Ниди Верма, старший директор по исследованиям и консалтингу TransUnion.

Исследование показало, что с ожидаемым повышением ставки на 0,25 процентного пункта со стороны ФРС более 92 миллионов потребителей в США с кредитными продуктами с переменной процентной ставкой будут видеть рост их ежемесячных платежей, но только в среднем на 6,45 доллара США.

Более 9 миллионов потребителей будут подвергаться риску

Однако TransUnion говорит, что 10% этих заемщиков - более 9,3 млн. Человек - не смогут поглотить дополнительные расходы.

«Часть этих потребителей имеет ипотеку с регулируемой ставкой, которая сбрасывается в будущем или может иметь другие продукты с переменной скоростью, которые могут корректироваться в будущем», - говорит Верма.

И если ФРС продолжит дополнительные походы в 2017 году, как и ожидалось, исследование TransUnion показало, что с процентными ставками, увеличивающимися всего на 1 процентный пункт, еще 2,5 миллиона потребителей могут не иметь финансовых возможностей для поглощения «платежного шока».

В общей сложности 11,8 млн. Потребителей рискуют отстать от своих обязательств по оплате.

Но есть и потребители, которые не пострадают от повышения процентных ставок, сообщает TransUnion.

«Например, некоторые потребители являются трансакторами - они платят свои остатки в полном объеме каждый месяц», - сказал Верма в пресс-релизе. «У некоторых уже есть APR 29,99%, что является самым высоким допустимым показателем. Наши данные показывают, что на самом деле будет влиять рост потенциальных процентных ставок, но он гораздо менее распространен, чем многие ожидают ».

Надвигающийся благом?

Даже если повышаются высокие процентные ставки, Джефф Тейлор, управляющий директор Digital Risk, независимый процессор по ипотечным кредитам, не ищет основного преимущества для продажи жилья или ипотечных рефинансирования.

«Ставки были исторически низкими настолько долго, что большинство людей, которые хотят рефинансировать, уже сделали это, и покупатели, желающие приобрести, могут иметь проблемы с поиском дома, учитывая стремительные рост цен на жилье и низкие запасы на многих рынках», - говорит Тейлор.

По словам Тейлора, повышение ставок ФРС является показателем более здоровой экономики, что стимулирует доверие потребителей и побуждает потребителей покупать или рефинансировать дома. И это может означать повышение ипотечного кредитования этой осенью и зимой, традиционно более медленные сезоны для жилья и кредитования.

Больше от Investmentmatome Сравните онлайн-кредиторы по рефинансированию ипотечных кредитов Сравните ставки ипотечного рефинансирования Найти ипотечного брокера

Хэл Бундрик является штатным писателем в Investmentmatome, персональном веб-сайте финансов. Электронная почта: [email protected]. Twitter: @halmbundrick