Ремоделирование? Рефинансирование С 203 (k) Кредитом может помочь

Когда ваш дом нуждается в серьезной ТСХ, это может быть трудно найти комнату в вашем бюджете на ремонт и ремонт. Один из способов заплатить за эти проекты - это рефинансирование вашего дома с помощью федерального жилищного управления - 203 (k) кредита.

FHA предоставляет ипотечное страхование по кредитам, созданным кредиторами, в финансовом отношении, в случае если заемщики дефолт или не соблюдают условия кредита. Любой может получить кредит FHA - покупатели в первый раз, повторные покупатели или нынешние домовладельцы, которые хотят рефинансировать.

С кредитом FHA 203 (k) вы можете пересчитать стоимость проектов по благоустройству жилья в единый ежемесячный платеж по ипотеке путем рефинансирования одним из двух вариантов: ограниченным 203 (k) застрахованным кредитом или стандартным 203 (k) залоговым кредитом.

В отличие от использования кредитной карты или получения личного кредита, который имеет более высокие процентные ставки и более короткие сроки погашения, рефинансирование с кредитом 203 (k) может потенциально снизить текущую ставку по ипотечным кредитам, создав для вас больше места для маневра с более длительным периодом погашения.

" БОЛЬШЕ: Исследуйте варианты кредита для дома

Как они работают

Ниже приведена краткая информация о займе Limited 203 (k) и стандартном 203 (k) страховом кредите:

Ограничено 203 (k)

• Предоставляет до 35 000 долларов США без минимальных затрат.
• Облегчает более эстетичный, неосложненный ремонт или модернизацию (новые столешницы, реконструирование ванной комнаты, новый пол).
• Позволяет гибкости для заемщиков выбирать разных подрядчиков для разных проектов.
• Требуется завершение проекта в течение 60 дней с даты закрытия кредита.
• Никаких инспекций не требуется для проектов на общую сумму менее 15 000 долларов США.

Стандарт 203 (k)

• Обнаруживает только структурные улучшения (добавление помещений, замена неисправной сантехники или электрических систем и т. Д.).
• Не имеет цены, но проекты должны составлять 5000 долларов США или более, чтобы иметь право на участие.
• Требуется завершение проекта в течение шести месяцев после закрытия.
• Ограничивает работу одного генерального подрядчика, который должен нанимать и оплачивать субподрядчиков.
• Требуется проверка на всех работах независимо от стоимости.

Примечание Nerd: FHA установила лимиты ипотеки для заемщиков на основе средних продажных цен для данной области. Проверьте FHA's Mortgage Limit Calculator, чтобы определить максимальную сумму, которую вы можете получить в своей области.

Является ли 203 (k) кредит для вас?

Перед тем, как поговорить с кредитором, разумно, чтобы ваши ремоделирующие утки подряд и получили цитаты от подрядчиков о том, сколько ваших проектов будет стоить. Вы хотите, чтобы все было в порядке и в пределах срока вашего кредита 203 (k). Имейте в виду, что большинство подрядчиков забронировали несколько недель (или более) заранее, а кредит 203 (k) может занять больше времени, чем типичные 30-45 дней для большинства обычных кредитов.

У некоторых людей есть неправильное представление о том, что FHA продает ипотечные кредиты или устанавливает процентные ставки, но это не так. FHA застраховывает кредиты и устанавливает некоторые базовые правила квалификации, но у отдельных кредиторов обычно есть свой собственный набор критериев для определения потенциальных заемщиков, говорит Нэнси Уэст, сотрудник по жилищной программе в Центре домовладения Министерства жилищного строительства и городского развития в Санта-Ана, штат Калифорния. Только кредиторы, одобренные FHA, могут предлагать такие виды кредитов, поэтому, если вы заинтересованы, обязательно найдите одобренного кредитора.

Вы можете финансировать до 96,5% вашего ипотечного кредита с кредитом FHA, если у вас есть кредитный рейтинг в размере 580 и более. Поскольку ставки по ипотечным кредитам все еще низкие, перевод стоимости крупного проекта ремоделирования в ваш кредит может быть лучше, чем другие варианты финансирования, которые часто бывают с более высокими процентными ставками и более короткими сроками погашения.

Одним из недостатков кредитов FHA-страхование является ежемесячное требование страховой премии, которое должно быть выплачено в течение как минимум 11 лет или в течение срока действия займа. Существует также дополнительная плата за финансирование и большое количество документов.

Тем не менее, кредит 203 (k) позволяет вам списать часть процентов по ипотечным кредитам на ваши налоги - то, что вы не можете сделать с личным кредитом, говорит Запад.

Суть

Домашние расходы на улучшение могут складываться быстро. Например, реконструирование существующей ванной комнаты в среднем составляет 16 724 долл. США, а новая крыша может вернуть вам почти 20 000 долл. США, согласно журналу «Ремоделинг» за 2009 год «Стоимость против стоимости».

Программа 203 (k) снимает стресс из уравнения, предоставляя вам больше гибкости для оплаты улучшений и рефинансирования вашей ипотеки с помощью решения «все-в-одном».

Обходитесь по разным ставкам по ипотечным кредитам от одобренного FHA кредитора и читайте два вида кредитов 203 (k), чтобы определить, какой вид лучше всего соответствует вашим потребностям.

БОЛЬШЕ: Лучшие варианты финансирования вашего проекта по благоустройству дома Советы по сокращению ваших домашних расходов и максимальной экономии средств на рефинансирование Сравните ставки рефинансирования

Дебора Кернс является штатным писателем в Investmentmatome, персональном веб-сайте финансов. Электронная почта: [email protected].

Изображение через iStock.