Альтернативные активы: инвестиции за фонды, облигации и наличные деньги

Интерес к альтернативным инвестициям в активы - или «альты», как говорят люди промышленности, вырос после финансового кризиса.

Например, Великая рецессия повредила акционерам и покупателям облигаций с падением цен на акции и более низкой доходностью (выплатой процентов) по новым облигациям. Цена золота, однако, выросла с примерно 800 долларов за унцию в октябре 2008 года до более чем 1900 долларов за унцию в августе 2011 года.

Но это качели. Фондовый рынок с тех пор вырос до второго по величине бычьего рынка в истории, в то время как цена на золото упала до 1080 долларов за унцию в декабре 2015 года, а затем снова повысилась. Альтернативные инвестиции могут быть мощным способом диверсификации портфеля, но имеют гораздо более высокие риски и турбулентность по стоимости.

Что следует опасаться

Большинство инвесторов никогда не будут серьезно торговать альтернативными инвестициями, и это нормально - это часто рискованные и легко регулируемые, если вообще. Это означает, что трудно получить прозрачность в ценообразовании, то есть знать, действительно ли этот актив стоит того, за что вы платите или получаете деньги. Альты также более «неликвидны», что означает, что им труднее возвращаться в наличные деньги. Продавать 1000 долларов в акциях публично торгуемых акций относительно легко; ценой и продажей редкой монеты за 1000 долларов или альбома с записью, тем более.

Поэтому необходимо проявлять осторожность: финансовые консультанты рекомендуют, чтобы альтернативные инвестиции составляли не более 10% доли любого портфеля, согласно исследованию 2016 года, спонсируемому Ассоциацией финансового планирования.

Общие типы альтернативных активов

Большинство игроков в этой спекулятивной сфере являются институциональными инвесторами или очень богатыми. Возможно, вы слышали о хедж-фондах, альтернативных инвестициях, которые часто используют более рискованные финансовые инструменты, такие как деривативы, для балансирования или хеджирования - против других рыночных рисков. Но правительственные правила требуют, чтобы инвесторы хедж-фондов заработали не менее 200 000 долларов США в каждом из последних двух лет или имели активы в размере 1 млн. Долл. США без учета их основного места жительства. Частный капитал - подумайте о ангельских инвесторах, которые вкладывают миллионы в стартапы - также недоступен для среднего инвестора, если у вас нет собственных опционов на акции в частной компании до их первоначального публичного предложения.

Альтернативные активы для обычного инвестора включают:

• Недвижимость: Инвестирование в недвижимость - это покупка недвижимости для получения дохода, а не для использования в качестве места жительства. Это может быть покупка недвижимости для получения арендной платы или покупки акций в инвестиционных инвестициях в недвижимость, которые инвестируют в компании, которые финансируют или управляют коммерческой недвижимостью. Инвесторы могут приобретать публично торгуемые REIT через онлайн-брокера. (Хотите узнать больше? См. Это руководство по инвестированию в недвижимость.)
• Биткойн и другие криптовыделения: Биткойн подскочил с чуть менее 1000 долларов до пика почти в 20 000 долларов в 2017 году, привлекая большой интерес со стороны инвесторов. Но многие в отрасли финансовых услуг считают, что есть много причин опасаться его роста.
• Сырьевые товары: Коровы, кукуруза, масло, золото или другое основное сырье, которые выращиваются или добываются, являются товарами, а их покупка и продажа рискованны, потому что цена может широко колебаться по целому ряду причин. Засуха может поднять цену на кукурузу, или решение Организации стран-экспортеров нефти бурить больше может снизить цену на нефть. Инвесторы имеют доступ к этим рынкам через паевые инвестиционные фонды или биржевые фонды, ориентированные на сырьевые товары.
• Одноранговые (P2P) кредиторы: Под руководством таких компаний, как Lending Club и Prosper, кредиторы P2P позволяют частным инвесторам инвестировать наличные деньги в небанковские компании, предоставляющие коммерческие и личные займы. Критики обеспокоены тем, что эта новая форма кредитования еще не проверена экономическим спадом.

К другим видам альтернативных инвестиций относятся валюты через торговлю на форекс, углеродные кредиты, искусство, марки или другие предметы коллекционирования, которые со временем могут со временем стать полезными.

Как инвестировать в альты

Некоторые онлайн-брокеров имеют ограниченную торговлю альтернативными активами или связанными с ними средствами. Но для многих альтернативных активов вам нужно покупать напрямую у менеджеров по денежным средствам и компаний по управлению активами.Это будет нести более высокую плату, которая будет варьироваться в зависимости от актива.

Регламенты менее обычны, чем в более традиционных формах инвестиций, таких как акции и облигации, и количество публичной информации для оценки стоимости актива более мрачным. Знание рынка и потенциальных рисков для любого альтернативного класса активов, скорее всего, потребует больше домашних заданий (и догадок) для потребителя. Поэтому осторожный «покупатель остерегается» особенно прав, если вы отправляетесь в мир инвестиций.

Что дальше?

• Хотите принять меры?

  Вкладывать деньги сейчас: Лучшие брокеры для торговли фьючерсами

• Хотите погрузиться глубже?

  знать перед покупкой: Альтернативные инвестиции

• Хотите исследовать связанные?

  Понимаю инвестиции в недвижимость